随机指标 KDJ


定义

KDJ指标又叫随机指标,最早起源于期货市场,是由乔治·莱恩(George Lane)首创的,是由三条曲线组成,即K线、D线、J线(如下图)。紫线即J线,相对而言对价格敏感度较强;黄线即D线,相对而言对价格敏感度较低;白线即K线,价格敏感度在二者之间。KDJ指标是如今常用在加密货币市场的短线行情分析指标,可参考指标进行“看涨”或“看跌”,它是期货市场和股票市场上最常用的技术分析工具。

计算方法
KDJ是通过当日或最近几日的市场最高价、最低价及收盘价等价格波动的波幅来反映的,首先需要计算出未成熟随机值(RSV),再根据RSV计算K、D、J值:
N日RSV=(N日收盘价 - N日内最低价) ÷ (N日内最高价 - N日内最低价) × 100
当日K值 = 1/3当日RSV + 2/3前1日K值;
当日D值 = 2/3前1日D值 + 1/3当日K值;
当日J值 = 3当日K值 - 2当日D值。
如果没有前一日K值和D值,取初始值50。

KDJ市场趋势的应用
在实际操作中,KDJ常被用于判定“超买”、“超卖”和“做多”、“做空”区域。
如上图,当三值指标区在80以上,一般判断为“超买”,即为大家只愿意买不愿意卖,导致价格持续上升,后期价格下降可能性较大;当三值指标区在20以下一般判断为 “超卖”,即反之,后期价格上涨的可能性较大。当三值指标区在20-80之间,为平衡区,可继续观察。
如上图,当三值指标区在50以上,一般判断为“做多”,后续可看涨;当三值指标区在50以下一般判断为 “做空”,即反之,后续可看跌。

黄金交叉、死亡交叉和钝化
还可以通过参考KDJ曲线的交叉来判断“金叉”和“死叉”,以及特殊情况的“钝化”。
如上图,当紫线和白线均从下往上穿过黄线时,即是黄金交叉,称为“金叉”,一般看涨;同理,当紫线和白线均从上往下穿过黄线时,即为“死叉”,一般看跌。而当频繁出现金叉以及死叉时,即为“钝化”现象,表明失去了参考的意义,可不作为参考。

使用技巧总结
1.当三值指标区在80以上,可谨慎选择卖出。
2.当三值指标区在20以下,可谨慎选择买入。
3.当三值指标区在50以上,可看涨。
4.当三值指标区在50以下,可看跌。
5.K线与J线均从下往上穿过D线,即是“金叉”,一般看涨。
6.K线与J线均从上往下穿过D线,即是“死叉”,一般看跌。
7.频繁出现“金叉”以及“死叉”的情况下,即是“钝化”,无参考意义。

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